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计算机行业周报:加杠杆助反弹持续,关注轮动及补涨机会

发布时间:2016-03-21    研究机构:华泰证券

投资要点:

行情回顾:上周申万一级计算机指数上涨12.43%,同期上证综指上涨5.15%,沪深300指数上涨5.09%,中小板指数上涨8.00%,创业板指数上涨12.56%。上周股指五连阳,尤其是压抑许久的互联网金融板块暴动进而带动了整个创业板大涨,创造了史上最大单周12.56%的涨幅。

投资策略:政策层面上周利好频出,十三五规划删除设立战略新兴板;美联储议息会议维持利率不变将16年加息次数从4次减少到2次;银行单一客户独立账户配资放松,中证金公司宣布恢复转融资业务五个期限品种并降低费率,为资金杠杆提供了条件;互联网金融协会3月25日挂牌。我们判断在多方面利好刺激及市场风险偏好明显提升的环境下,计算机行业反弹短期仍将持续。考虑到上周互联网金融、次新股等细分领域涨幅较大,估值已经脱离基本面,不建议过度追高。本周重点关注近期涨幅较小、补涨预期强烈、有一定行业基本面的板块和个股,如信息安全、自主可控、CEC国企改革、教育、智慧城市等。

主要推荐细分板块及个股如下:

有补涨预期的板块和个股:信息安全建议关注启明星辰、绿盟科技,自主可控建议关注中科曙光、中国软件、浪潮信息,CEC国企改革建议关注南京熊猫、深桑达A(000032)、上海贝岭,教育领域建议关注全通教育等,智慧城市建议关注易华录。

强主题板块:人工智能建议重点关注科大讯飞、思创医惠,VR建议重点关注川大智胜、顺网科技。

高景气度细分板块优质龙头:超图软件、东方网力、高升控股、网宿科技。

互联网金融:恒生电子、同花顺、金证股份等几大龙头以外,重点推荐高伟达、润和软件,建议关注三联虹普(预计4月初复牌)、丰东股份、奥马电器、用友网络、聚龙股份等。

风险提示:系统性风险;宏观经济低迷导致需求减缓。

申请时请注明股票名称